日前，中國人民銀行相關(guān)人士“一錘定音”，將第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺存款定義為“無照駕駛”的非法金融活動。支付寶、騰訊理財通、京東金融、度小滿金融等多家互聯(lián)網(wǎng)平臺則紛紛下架相關(guān)產(chǎn)品。

互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品是銀行通過第三方互聯(lián)網(wǎng)金融平臺銷售的存款產(chǎn)品，產(chǎn)品和服務(wù)來自銀行，購買渠道和窗口來自平臺。

除了少量的大型銀行存款產(chǎn)品外，多數(shù)交由互聯(lián)網(wǎng)平臺銷售的產(chǎn)品都來自地方中小銀行甚至村鎮(zhèn)銀行——說白了是因為，中小銀行網(wǎng)點少，有業(yè)務(wù)沒渠道，互聯(lián)網(wǎng)平臺有流量沒業(yè)務(wù)，二者“一拍即合”，就形成了這種看似“創(chuàng)新”的產(chǎn)品。

借助互聯(lián)網(wǎng)平臺的流量優(yōu)勢，部分中小銀行存款規(guī)模快速增長，有的銀行平臺存款規(guī)模甚至占其各項存款比重達83%，而且異地存款占絕大部分。

整體來看，通過平臺銷售的存款產(chǎn)品，全部為個人定期存款，以3年、5年期為主。3年期利率最高為4.125%，5年期最高為4.875%，均已接近或達到全國自律定價機制上限。近半數(shù)產(chǎn)品的起存金額僅為50元，且均可提前隨時支取。

這么高的存款利率，為什么被定義為“無照駕駛”?存在哪些問題?

高息巨額攬儲給中小銀行帶來高風(fēng)險

由于“50萬元內(nèi)存款保險保障”的規(guī)定，50萬元以內(nèi)的存款都是安全、可全額兌付的。那么按常理來說，我們在互聯(lián)網(wǎng)平臺上購買存款產(chǎn)品，就不會太在意產(chǎn)品來自哪家銀行、這家銀行經(jīng)營水平如何，而是按利率從高到低排序，直接買最高的。

這樣一來，儲戶對銀行的黏性很低，一旦發(fā)現(xiàn)別家銀行利率更高，理論上可以隨時提款走人。

在這種情況下，儲戶“瀟灑”了，卻給中小銀行的風(fēng)險管理留下“一地雞毛”。

有多大能力做多大事，中小銀行的資產(chǎn)配置能力一定程度上是比不過大型銀行的。通過互聯(lián)網(wǎng)平臺“導(dǎo)流”，大量存款資金突然涌入，還背負著高額存款利率。

為了兌現(xiàn)高利率，中小銀行必然要追求高收益資產(chǎn)，匹配高風(fēng)險項目，導(dǎo)致資產(chǎn)端風(fēng)險增加。這時，如果再出現(xiàn)儲戶大量擠兌撤資，那么風(fēng)險不言而喻。

地方法人銀行跨區(qū)域開展業(yè)務(wù)

通過互聯(lián)網(wǎng)平臺，不少城商行、農(nóng)商行將存款業(yè)務(wù)拓展到了全國范圍，已成為“全國性銀行”。這與中小銀行立足于當(dāng)?shù)亍⒎?wù)中小微企業(yè)的市場定位存在偏差。

同時，中小銀行跨區(qū)域經(jīng)營也有違規(guī)之嫌。此前銀保監(jiān)會就曾針對各地農(nóng)商行發(fā)布意見，要求農(nóng)商行嚴格審慎開展綜合化和跨區(qū)域經(jīng)營，原則上機構(gòu)不出縣(區(qū))、業(yè)務(wù)不跨縣(區(qū))。

跨區(qū)域經(jīng)營既不利于各地監(jiān)管，也增加了風(fēng)險的外溢性和處置難度。畢竟，設(shè)立全國性商業(yè)銀行的注冊資本最低限額為10億元，而城商行和農(nóng)商行僅需1億元和5000萬元，這十倍、二十倍的差距決定了其風(fēng)險抵御能力完全不在一個級別。

通過分段付息等方式變相抬高存款利率

部分銀行通過縮短付息周期或發(fā)放加息券、現(xiàn)金獎勵等方式，變相提高了互聯(lián)網(wǎng)平臺存款產(chǎn)品利率，直接突破了利率自律定價機制上限。

例如，某銀行5年期定期存款產(chǎn)品，每3個月為一個付息周期，利率高達4.1%，而3個月定期存款基準利率僅為1.1%。這種做法擾亂了存款利率市場機制。

由于存在種種風(fēng)險隱患，在監(jiān)管部門的表態(tài)下，互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品已經(jīng)紛紛下架。對此，各平臺給出的反饋基本一致——產(chǎn)品下架后將只對已購買產(chǎn)品的用戶可見，已購買相關(guān)產(chǎn)品的用戶不受影響。

同時，多家平臺也表態(tài)，將有步驟、有秩序地調(diào)整存量用戶，嚴格落實監(jiān)管政策。

央行相關(guān)人士此前表示，要嚴格規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)、APP等數(shù)字平臺涉及金融產(chǎn)品和服務(wù)的各類行為。對已發(fā)生的違規(guī)行為，嚴查重罰，不可一關(guān)了之、一停了之。

后續(xù)是何走向，拭目以待。