原標題:巨星科技:杭州巨星科技股份有限公司2021年年度網上業績說明會投資者關系活動記錄表
證券代碼：002444 證券簡稱：巨星科技
杭州巨星科技股份有限公司投資者關系活動記錄表
編號：[2022年]第001號
| 投資者關系活動類別 | □特定對象調研 □分析師會議 □媒體采訪 ■業績說明會 □新聞發布會 □路演活動 □現場參觀 □其他 |
| 參與單位名稱及人員姓名 | 通過“巨星科技投資者關系”小程序參與公司2021年年度網上業績說明會的投資者 |
| 時間 | 2022年4月14日 15:00-17:00 |
| 地點 | “巨星科技投資者關系”微信小程序 |
| 上市公司接待人員姓名 | 董事長仇建平先生、獨立董事王剛先生、財務總監倪淑一女士、公司副總裁兼董事會秘書周思遠先生。 |
| 投資者關系活動主要內容介紹 | 1、問：公司股價連續下跌，公司連續兩年凈利潤都突破十億卻不分紅，請問出于什么考慮？ 答：公司依據自身規劃，將現金主要用于發展業務如對外收購或增加庫存等，少部分進行回購或分紅。謝謝您的關注。 2、問：仇總您好！請問公司的自有品牌產品的收入中，有多大比例來自于線上？有多大比例來自于線下渠道（如歐美商超等）？非常感謝！！ 答：2021年公司自有品牌收入占比是35%，其中線上占比20%多，線下占比80%。謝謝您的關注。 3、問：仇總您好！近年來的中美摩擦，以及未來中美關系的不確定性，是否已經對公司和美國客戶的關系產生了一定負面影響？客戶是否因此而對與公司持續擴大合作產生一定顧慮？ 答：2018年以來，公司收入保持了長期的穩定正增長，所以我不認為有什么負面影響。當然我們為了應對關稅，也去 |
| 東南亞建立了多個制造基地，這個也是保證能給美國客戶長期穩定供貨的基礎。謝謝您的關注。 4、問：仇總您好！年報說公司手工具的市場份額獲得持續提升，那么現在公司在歐美手工具領域的市場份額大概是多少呢？謝謝！！ 答：弗若斯特沙利文2021年我們行業的調查報告還沒有完成，不過就前三個季度看，全球230多億美元的市場，我們應該占4%以上了吧，第二名了。弗若斯特沙利文 5、問：1、請問公司21年第四季度銷售額大福增加，但為什么利潤下降那么多，是什么原因？ 2、22年公司對營業收入預期多少？有什么措施達到這個預期，22年公司凈利潤預期多少？有什么措施達到這個預期？ 謝謝 答：21年四季度主要是匯率，運費，原材料三座大山的重壓，加上年底一些資產和壞賬的計提。22年我們董事提出的目標是主營業務力爭20%的增長。謝謝您的關注。 6、問：1、公司回購股票進程過半，是否近期還有回購的計劃？ 答：尊敬的投資者您好，公司尚在股份回購期限內，公司將根據市場情況繼續擇機開展股份回購。 7、問：公司近5年累計盈利接近每股5元，但累計分紅合計每股2毛錢，仇總讓股民很是發愁，如果你是一只鐵公雞那也請出來吼一嗓子，古人云雄雞一唱天下白好歹提振一下喋喋不休的股價 答：公司會依據自身長期規劃，將現金用于公司業務發展，如并購公司或者購買資產等，每年也適當進行分紅和回購。謝謝您的關注。 8、問：仇總您好！年報顯示，公司去年四季度籌資額大增。看起來近期公司資金需求量較大。原因是什么？短期內有明確的資金支出需求么？ | |
| 答：四季度備貨的庫存增加了不少，加上目前人民幣兌美元匯率的原因，公司的美元沒有大量結匯，所以適當增加了一些籌資現金流流入。謝謝您的關注。 9、問：請問做為巨星科技的董事長，你對公司未來投資者回報有什么規劃？自上市以來，仇總幾次大規模減持公司股份，是對公司未來沒有信心？請問你認可目前公司市值嗎？有無增持公司股票的計劃？貴公司有無股權激勵規劃？ 答：我目前仍然持有巨星科技最大比例的股份，我個人長期看好公司的未來發展和前景，至于二級市場有自身的內在規律和波動。謝謝您的關注。 10、問：請問公司之前公告要在港股上市，是否在推進中，有具體時間表嗎？ 答：尊敬的投資者您好，公司會根據進展情況履行相應的信息披露義務，請您關注后續公告。 11、問：注意到年報中關于股份回購用途有60%用于公司可轉債，請問今年內會申請發行可轉債嗎？ 答：尊敬的投資者您好，公司一直以來充分利用各種融資方式為公司持續發展添磚加瓦，已在2020年成功發行可轉債，未來公司將根據主營業務發展情況適時開展直接融資。 12、問：祝賀巨星科技2921年度首次營收突破百億！近年來在境外并購外延式發展較快，能否請仇董事長談談對于收購的企業是怎樣的整合及管理理念？謝謝！ 答：2021年我們確實第一次實現了百億收入，收購企業的整合和管理是一個日常化瑣碎的工作，也說不出什么大道理，選擇好的行業和好的團隊是最主要的吧。謝謝您的關注。 13、問： 仇總, 您好! 我有三個問題, 煩請回答一下: 1) 年報里, 您和太太減持很多股份, 而太太亦退出十大持股, 是否不看好巨星"短期"和"長期"前景? 2) 關於回購, 貴司堅持不於股價底位作回購, 原因是什麼呢? 對公司利益而言, | |
| 必定是於底位回購有利. 3) 計劃大概會什麼時候於香港上市? 謝謝! 答：我個人和家庭依然是公司最大的股東，我們也一直看好公司的未來發展。回購股份，有一些限制和要求，還有窗口期等的規定，同時公司也要綜合自身現金流的情況。謝謝您的關注。 14、問：對于董事長減持造成股價大跌，公司作何評論？ 答：我個人依然是公司的最大股東，至于二級市場有其自身的運作規律和波動性。謝謝您的關注。 15、問：我想問一下，仇建平夫婦為什么大量拋售巨星科技的股票，難道連自己的公司都不看好了 答：我個人還是公司最大的股東，我們也看好公司的未來發展前景。謝謝您的關注。 16、問：公司經營岀現了什么問題，業績也不是很差，為什么股價大幅下跌，目前公司有什么辦法解決嗎，請給投資者一個合理的說法，公司股票還能繼續持有嗎 答：公司經營一切正常，至于二級市場有其自身的運作規律和波動性。謝謝您的關注。 17、問：公司目前在手訂單、產能、在建項目情況如何？ 答：2021年年報我們比較詳細的說明了你關注的這些問題。 18、問：2021年公司營收同比增加28%，凈利潤增長卻為負，增收不增利的原因是？ 答：主要原因是匯率，運費，原材料三座大山我們叫做，其中比如匯率吧，2021年人民幣兌美元升值6.92%，等于公司收入就減少了6.92%，毛利影響就更大了，運費原材料是大家制造業都遇到的問題了。謝謝您的關注。 19、問：當前公司受疫情影響如何？研發中心建設項目是否能按計劃，在年內建成？ | |
| 答：疫情影響目前還好，研發中心進展也比較順利。謝謝您的關注。 20、問：請問，2021第四季度毛利率急劇下降，雖然公司稱收到原材料上漲，物流等因素造成毛利率下降，但是q2.q3也應該也收到了影響，但為什么q4毛利率一下子下降了這么多？謝謝 答：Q4有一些年底的費用和計提，財務總監前面應該回答了類似問題，您可以看一下，謝謝。 21、問：2022年，公司營收是同比增長20%，那凈利潤目標是多少，增長扭負為正嗎？ 答：這個目標董事會在年報里面進行了說明和闡述，我們力爭實現主營業務20%的增長。謝謝您的關注。 22、問：請問，公司2022年是否還有收購其他公司的相關計劃？ 答：收購是我們長期計劃的一部分，所以我們長期會堅持執行的，至于具體情況請您關注公告這一正式信息披露渠道。謝謝您的關注。 23、問：董事長一直在減持公司，對公司發展還有信心嗎？ 答：我個人還是巨星科技的最大股東，我也一直看好公司的未來發展。謝謝您的關注。 24、問：董事長好，請問公司高管未來有沒有減持股份計劃。謝謝 答：這個我也不知道，最近我看到有高管是增持的。謝謝您的關注。 25、問：仇董夫婦二人去年通過大宗方式減持，并未提前公告，是否符合監管規定？ 答：我們做的都是嚴格按照監管和法規要求的。謝謝您的關注。 26、問：公司一季度運營情況，是否利潤大幅下降，公司 | |
| 股價大幅下跌有沒有穩定股價的措施。 答：一季報應該很快也會發布了。謝謝您的關注。 27、問：你們夫妻倆不看好公司發展？為什么持續減持？ 答：我和我們家庭還是公司的最大股東，我們也一直看好公司的發展前景。謝謝您的關注。 28、問：公司回購的同時，董事長為什么要大幅度減持？ 答：我個人還是公司的最大股東，也一直嚴格按照監管和有關法規操作。謝謝您的關注。 29、問：請問公司最新年報顯示，存貨為28.36億，創歷史新高，能簡要說明一下原因么？ 答：公司存貨為28.36億元，創歷史新高，主要原因是合并范圍增加、國際電商業務增長、疫情、原材料價格上漲，境外公司海運費上漲等原因備貨增加所致。 30、問：2022年公司面臨的成本壓力是否得到緩解？包括匯率、原材料、海運等。如無緩解，公司有什么應對措施？ 答：尊敬的投資者您好，面對外部環境帶來的各項風險，公司采取各項措施積極應對。面對匯率波動風險，公司將繼續加強海外布局和結匯調控，對沖和降低匯率波動對公司業績的影響；面對原材料價格上升風險，公司將繼續加強采購和成本控制，與供應商建立戰略合作關系并簽訂長期協議來消化原材料價格波動風險，同時持續優化產品結構，加強新產品的研發，依靠創新型產品確定合理價格，維持產品毛利率；面對海運周期風險，公司積極和全球各大船運公司溝通，提早鎖定運力和運價，確保公司業務不因海運周期波動產生較大的負面影響。 31、問：據媒體報道，仇總夫婦累計減持金額已超過 30億元，目前仇總配偶更是退出了公司前10大股東，請問仇總看好公司發展嗎？套現的動機是？之后會不會考慮出售轉讓更多公司股權？ 答：我個人和家庭還是公司的最大股東，我們也一直看好 | |
| 公司的未來發展。謝謝您的關注。 32、問：公司回購的同時，大股東有減持的情況嗎？ 答：投資者您好，作為公司獨立董事，我詳細了解了公司關于股份回購的最新進展，詢問了大股東關于歷史股份變動的信息，認為：巨星科技及其大股東一直以來嚴格遵守證監會、深交所關于股份變動的各項規定，及時披露股份變動信息，巨星科技的股份回購一直按照回購規則有序開展，不存在損害公司及中小股東利益的情形。 33、問：董事長您好，您對巨星科技的未來有信心么？2022的發展戰略是什么？ 答：我個人一直看好公司的未來發展，2022年我們還是堅持自有品牌的發展，立足中國制造和全球協同。謝謝您的關注。 34、問：公司一季度經營狀況怎么樣？和去年相比是困難大于機遇，還是勢頭良好？ 答：一季度報告應該馬上也會披露了，您到時候關注一下吧。 35、問：謝謝仇總關于手工具市場份額的回答。我再進一步問一下，公司 4%是第二名，第一名是史丹利嗎？他的份額是多少啊？市場前五名合計的份額大概是多少呀？ 答：SWK是 10%，前五大概是 23%，還是一個比較分散的市場，再給我們一點時間我們會持續取得市場份額。 36、問：想問一下周總，為什么工具行業國內給的估值會比創科實業；泉峰控股低那么多？ 答：尊敬的投資者您好，二級市場的估值有其自身邏輯，公司將努力做好投資者關系管理工作，保持與投資者的有效溝通，爭取更多投資者的關注和支持，謝謝。 37、問：您認為，公司未來營收的增長主要會來源于哪塊業務？ | |
| 答：其實我們目前四塊業務都會增長的，主要也談不上，長期我個人認為動力工具的絕對增長額可能是最大的吧，畢竟我們和龍頭企業差距還很大。越南 SVV 什么時候能破產請算好？ 38、問：公司近期有沒有大股東減持的情況？ 答：尊敬的投資者您好，感謝您的關注。 39、問：媒體報道海運運費下降了，請問降了多少？ 答：尊敬的投資者您好，請您關注公司后續披露的定期報告。 40、問：請問對未來兩年的利潤規劃是怎么樣的？ 答：利潤這東西是經營的結果，不少規劃出來的。我們踏踏實實把業務做好，利潤自然就來了。謝謝您的關注。 41、問：仇總您好！存儲箱柜業務2021年增長不錯，未來可以持續嗎？這一塊兒未來的增速目標是多少？謝謝！ 答：21年有收購基龍的一次性影響，長期這個業務我們會做到全球最大的，具體增速也不好說。謝謝您的關注 42、問：目前收購的幾家公司，按業務體量來看盈虧比例大概是多少？計提損失的主要是哪家？2022年通過什么措施改善？ 答：大體說，30%超預期，50%符合預期，20%低于預期。虧損的目前是SHOPVAC和PRIME-LINE。計提也主要是SHOPVAC。2022年我們會更加注意這些公司的開源節流，不過商業有些內在規律，有些業務一開始只能虧幾年后面再賺回來的。謝謝您的關注 43、問：面對各種原材料上漲，公司產品有無漲價計劃？除了向下游客戶提價來轉移成本壓力，公司還有哪些應對策略？ 答：尊敬的投資者您好，面對原材料帶來的成本壓力，公司將繼續加強采購和成本控制，與供應商建立戰略合作關系并 | |
| 簽訂長期協議來消化原材料價格波動風險；同時持續優化產品結構，加強新產品的研發，依靠創新型產品確定合理價格，維持產品毛利率。 44、問：截至 2021年末，公司有 28億多存貨，比 2020年多了一倍多，什么原因？這些存貨是產品，還是原材料？ 答：存貨增加原因主要系本期合并范圍增加、國際電商業務增長、疫情、原材料價格上漲，境外公司海運費上漲等原因備貨增加所致。存貨增加的主要市產品。 45、問：仇董說 2022年營收目標增速 20%，利潤增速有目標嗎？今年一季度進度如何？不發業績預告是不是因為業績很差，提前說反而好，到時候低于預期對市值又是當頭一棒 答：證監會要求我們必須嚴格按照信息披露的要求來，所以請關注后面的一季報這些吧。謝謝您的關注 46、問：請問公司外貿產品的運輸是否收到上海疫情的影響？ 答：上海港那邊有一些影響，總體影響可控。謝謝您的關注 47、問：請問，2021第四季度毛利率急劇下降，雖然公司稱收到原材料上漲，物流等因素造成毛利率下降，但是q2.q3也應該也收到了影響，但為什么q4毛利率一下子下降了這么多？我剛看了一下四季度匯率也就升值了百分之1點多，不足以使毛利率下降這么大。 答：這個問題財務總監應該回答了，你可以看一下她的回答。謝謝您的關注 48、問：仇總您好！請問激光測量儀器還是公司重點看重的方向嗎？這一塊未來的增速目標是多少？謝謝！ 答：我們對公司業務的四個板塊都很看好，增速目標也在年報里面寫了。謝謝您的關注 49、問：2021年公司經營活動產生的現金流同比減少98%， | |
| 去年一三季度經營產生的現金流量凈額為負：現金流減少原因是？為什么一三季度為負？ 答：存貨增加原因主要系本期合并范圍增加、國際電商業務增長、疫情、原材料價格上漲，境外公司海運費上漲等原因備貨增加所致 50、問：公司說了，毛利率下降主要因為匯率，原材料和海運。那2022年這三個因素的前景公司是怎么預判的？ 答：這些都是宏觀上的問題，我們有預判也會及時調整經營策略。謝謝您的關注。 51、問：仇董您好！ 1，請談一下，21年手工具和存儲柜的市場占有份額，及22年的展望。 2，22年主要產品有沒有價格調整的計劃，以及銷售毛利率和凈利率的預期。 謝謝 答：占有率和展望由于行業數據原因很多我現在也說不出來，但持續提升市場份額肯定是我們努力的主要目標。2022年還是要努力漲漲價，提升一下毛利率，至于預期目標我只能說合理利潤率吧。謝謝您的關注 52、問：請問一季度的發貨順暢么，公司預計毛利何時能夠開始企穩回升？ 答：一季度基本正常。謝謝您的關注 53、問：公司現金流情況如何？年報顯示，一年內到期的非流動負債有3.6億，是否會給公司經營帶來壓力？ 答：公司經營穩定，資產負債率37.5%，一年內到期的非流動負債3.6億不會給公司經營帶來壓力。 54、問：近期公司公告取得美國大型零售業公司動力工具訂單，請問是ODM還是OBM模式？如是后者，請問是什么品牌？謝謝！ 答：沒寫的很多內容涉及到公司商業秘密和客戶的保密協議，你就不要難為我們負責信息披露的同事了。謝謝您的關注 55、問：為什么之前幾年都發業績預告，今年一季報不發？ | |
| 難免會動搖投資者信心，建議公司保持穩定的管理方式 答：尊敬的投資者您好，感謝您的建議，根據《深圳證券交易所股票上市規則（2022年修訂）》，一季度業績預告不再納入信息披露義務范圍。 56、問：你好，現在公司的股價接近腰斬。是公司層面出了重大問題嗎 答：公司經營一切正常，二級市場有其內在運行規律和波動性。謝謝您的關注 57、問：據昨天公告的一季度進出口數據，家具家電類的出口同比下降，請問手工具是否屬于這個范疇？美國持續高通脹對手工具的消費有影響嗎 答：我們好像一直屬于五金工具門類。理論上說高通脹是個雙刃劍，刺激短期消費，壓制長期消費。這個經濟學的問題，我們也不能準確回答你。 58、問：俄烏沖突事件是否會對公司全球化經營帶來困難？ 答：短期肯定有負面影響的，長期影響目前看不清楚。但全球化是公司的長期發展方向，我個人也相信是未來世界發展的大方向。謝謝您的關注 59、問：2022年，公司自有品牌力爭達到40%的收入占比，跨境電商、動力工具業務的分別實現50%以上的增長，請問這些發展目標的依據是？今年上半年發展目標完成率預計能達到多少？ 答：自有品牌力爭達到40%的是收入占比，跨境電商、動力工具業務分別實現50%以上增長的發展目標是根據行業市場的確定的發展目標，上半年的業績請關注公司發布的公告信息，謝謝關注。 60、問：公司在上海有無工廠？目前生產工廠受疫情影響大嗎？ | |
| 答：公司在上海沒有工廠，截至目前本次疫情對生產工廠影響不大。 61、問：市場一直把公司界定為傳統行業，這也是估值低的原因，請問公司未來如何打造“科技”這一屬性？ 答：我們踏踏實實經營業務，尋找符合公司內在基因和屬于能力邊界內的好業務去發展，至于科技屬性，交給市場去判斷吧。謝謝您的關注 62、問：“目前美國是公司的最大單一市場，公司向美國出口的大部分產品依然被征收25%的關稅，對公司發展存在不利影響。”請問這種情況預計會持續多久？公司有無反抗措施？ 答：這個可能要問拜登了，目前還是一直持續。我們在東南亞和中國以外地區積極拓展產能，但也談不上反抗吧。謝謝您的關注 63、問：仇總好，您認為巨星科技的護城河是什么？公司在國內市場銷售額較低，公司產品在國內市場缺乏競爭力的原因是什么？ 答：年報里面我們總結了幾個優勢，如研發、品牌、生產、全球化等，這些都是我們的護城河。國內市場低價值量且較為碎片，我們做的比較慢。謝謝您的關注 64、問：仇總您好！去年參加電話會，公司介紹當時海外因疫情影響，競爭對手研發周期要2年，而公司只要3-6個月。現在國內外的疫情形勢發生了較大變化。目前公司和競爭對手的研發周期分別大概要多久？謝謝！ 答：沒去統計海外對手21年的情況，我們自己還是保持在3-6個月這個水平。謝謝您的關注 65、問：請問仇總，今年有考慮發可轉債的打算嗎? 答：關注公司公告這一法定信息披露渠道，謝謝您的關注。 66、問：你好，仇總，一直是巨星科技的老股民了，想了 | |
| 解一下，雖然貴公司業務基本都在國外，國內市場未見公司有什么大的動作，想了解一下，針對國內市場22年有什么規劃動作，畢竟國內人口基數大，市場前景也是可以期待的，可能過程會長一點，但是說不定也是公司將來另一個產品增長機會點 答：中國雖然人均住宅面積已經很高了，但居住的大部分還是公寓樓而非歐美大量的獨棟房屋，這里就導致了中國沒有房屋修繕這一大型DIY市場，導致工具市場相對低價值量和碎片化，我們也發展的比較慢，上市以來我們也一直努力去發展，但效果一般。謝謝您的關注 67、問：公司2020年抓住機會，重啟電動工具業務，請問除了并購海外知名品牌外，在人力資源，產品研發，供應商開發等方面有哪些舉措及進展？可否在不違反信披原則的基礎上介紹一下？謝謝！ 答：我們重新大規模改組和擴編了電動工具研發設計團隊，也制定了全系列的研發計劃，準備這幾年陸續向市場推出，供應商現在還是非常多的。謝謝您的關注 68、問：公司這兩年快速成長，取得了驕人的成績，但也帶來了較大的資金需求，請問公司有沒有考慮把一些非主營的股權投資變現，以更加聚焦主業，支持主業？ 答：感謝您的關注和提問，公司聚焦主業發展，非主營相關的股權投資也為公司帶來了很好的投資收益，目前沒有考慮股權投資變現。 69、問：仇總您好！作為公司的個人股東，我非常仔細的閱讀了公司的年報了。年報中有介紹2022年主營業務增速目標20%，動力工具目標50%，但沒有介紹激光測量儀器和存儲箱柜的增速目標。存儲箱的增速目標不好說的話，激光儀器未來是否有可供預期的增速范圍呢？非常感謝！ 答：2021年激光增速比較快，有商業上的特殊情況，2022 | |
| 年我們希望保持穩定，不要求特別的增長。謝謝您的關注 70、問：一季度經營是否正常？毛利率是否能恢復至正常水平？ 答：關注一季度報告，月內會公告。 71、問：昨天國常會強調了“ 決定進一步加大出口退稅等政策支持力度，促進外貿平穩發展”，公司預計這一舉措會對利潤影響多大？ 答：有正面影響，多大目前無法判斷。謝謝您的關注 72、問：公司去年曾公告啟動在港股上市的程序，能否告知到港股上市的目的嗎？有人說是為了去融資，也有人說是為了便于以后的海外并購，也有人說是為了更符合公司全球化的定位，請問公司主要的出發點是什么呢？謝謝！ 答：你說的這些考慮都有，不過我們肯定會等合適的時候再前往。 73、問：請問仇董目前考慮增持公司股份嗎？目前股價表現疲弱，媒體評價負面，您的增持無疑是最好的證明 答：關注公司的公告這一正式信息披露源，相關敏感信息證監會有披露要求的。謝謝您的關注 74、問：仇總您好！有賣方研報認為，智能汽車的激光雷達是千億市場。不知道這一塊的壁壘高不高。公司在這一塊目前的進展如何？有客戶了嗎？如果還沒有的話，未來打算進入這一市場嗎？謝謝！ 答：我們過去有一些關于激光雷達的成果，也發過一些進展和公告。謝謝您的關注。 75、問：目前公司的激光業務主要是家用小型測量儀儀器嗎？在工業和汽車領域是否有競爭力？有無拓展的趨勢？ 答：尊敬的投資者您好，公司持續通過產品創新來滿足客戶的定制化需求，定制化產品不斷落地，產品應用場景也在不斷增加，具體詳見2021年年度報告，謝謝。 | |
| 76、問：仇總你對公司的股價走勢如何看待，公司如何保證中小投資者的利益。 答：二級市場有其自身的內在規律和波動性，公司踏踏實實的經營好自己的業務就是對投資人最好的保護。謝謝您的關注 77、問：仇總您好！之前也看過公司公告，感覺公司激光雷達業務占比極低，而且客戶不是汽車行業客戶。不知我的理解是否有偏差？公司目前是否暫未將無人駕駛用的激光雷達作為業務重點開拓方向？因今天是一年一次的難得機會，所以多問了幾個問題，還請仇總辛苦予以解惑，非常感謝！ 答：激光雷達在車輛特別是T4以上車輛還沒有大規模商業化運用的案例，我們也在探索方向。 | |
| 附件清單（如有） | 無 |
| 日期 | 2022年4月15日 |
